Financiering: de sleutel tot een succesvolle overname

Slimme financieringsoplossingen: de pizzapunt-aanpak

Een bedrijfsovername financieren gebeurt zelden met één lening. Vaak gaat het om grote bedragen en is een combinatie van verschillende financieringsvormen nodig. Het risico wordt zo verdeeld over verschillende financieringsbronnen. Bij aaff noemen we dit de pizzapunt-aanpak: het financieringsplan bestaat uit meerdere ‘punten’ die samen het totaal vormen.

Mogelijke financieringsvormen zijn:

• Eigen vermogen: je investeert (een deel van je) eigen spaargeld of middelen in de overname, wat vertrouwen uitstraalt naar andere financiers.
• Verkoperslening: de verkoper financiert een deel van de overnameprijs, waardoor je minder hoeft te lenen.
• Bankfinanciering: een zakelijke lening of kredietlijn, vaak met zekerheden zoals vastgoed of debiteuren.
• Earn-out regeling: een deel van de koopprijs wordt pas betaald als het bedrijf bepaalde resultaten behaalt.
• Factoring: openstaande facturen worden verkocht, zodat je sneller werkkapitaal beschikbaar hebt.
• Financial lease: bedrijfsmiddelen worden geleased in plaats van direct aangekocht.
• Alternatieve financiers: denk aan investeringsfondsen, crowdfunding of private equity als aanvullende kapitaalbronnen.

Daarnaast kan je je financiering strategisch inzetten om de prijs van de aandelen te beïnvloeden. Door bijvoorbeeld vooraf voorraadfinanciering of bestaand vastgoed te herfinancieren, kunnen er liquide middelen vrijkomen. Die kunnen worden uitgekeerd, wat leidt tot een lagere overnameprijs.

Financieringsmemorandum: basis voor succesvolle aanvraag

Een goed opgesteld financieringsmemorandum is een cruciaal onderdeel van een financieringsaanvraag. Dit document geeft financiers inzicht in je onderneming en je financieringsbehoefte.

Een financieringsmemorandum bevat onder andere:

• een analyse van de financiële situatie van je bedrijf;
• een beschrijving van je bedrijfsprofiel, marktpositie en groeikansen;
• een onderbouwing van je financieringsvraag: hoeveel geld is nodig en waar wordt het voor gebruikt;
• een beoordeling van de risico’s en hoe die worden afgedekt;
• een inschatting van de terugbetaalcapaciteit en de zekerheden die je kan bieden.

Een goed financieringsmemorandum verhoogt de kans op een snelle en positieve beoordeling en helpt financiers om snel een besluit te nemen. Laat je hierbij ondersteunen door een corporate finance adviseur van aaff. 

Duurzaamheid en ESG: een steeds belangrijker aspect

Duurzaamheid en maatschappelijk verantwoord ondernemen spelen een steeds grotere rol bij financieringsaanvragen. Banken en andere financiers kijken niet alleen naar de financiële prestaties van je bedrijf, maar ook naar de impact op het milieu en de samenleving (ESG).

Banken beoordelen onder andere:

• de milieuprestaties van je onderneming, zoals energieverbruik en CO₂-uitstoot;
• het personeelsbeleid en de sociale impact van je bedrijf.

Door duurzaamheid in je financieringsplan mee te nemen, vergroot je niet alleen de kans op financiering, maar kun je ook profiteren van financiële voordelen met gunstigere leningen, subsidies en belastingvoordelen.

De financieringsmarkt is volop in beweging

Onze ervaring is dat banken momenteel bereid zijn om bedrijfsovernames te financieren. Het loont om meerdere financiers te benaderen, omdat dit kan leiden tot scherpere rentetarieven en betere voorwaarden. Een goed voorbereide financieringsaanvraag versnelt het proces en vergroot de kans op een succesvolle financiering.

Waarom kiezen voor aaff?

• Wij zorgen voor een strategische financieringsoplossing die past bij jouw situatie.
• Wij werken samen met meerdere financiers om de beste voorwaarden te realiseren.
• Wij denken mee over de optimale structuur en adviseren over duurzaamheid en ESG-eisen.

Meer weten?

aaff is graag overal van betekenis. Wil je weten hoe wij je kunnen helpen bij de financiering van een bedrijfsovername? Neem contact met onze corporate finance adviseurs.